中央政策局會議強調穩字當頭，深圳樓市調控再度升級：上證綜指收漲0.26%報2876.4點，結束四連陰；深證成指跌0.03%報9178.78點，創業板指漲0.1%報1561.26點。盤面上看僅石油化工板塊表現較好，央企改革尾盤也再掀波瀾。兩市僅成交2731.13億元，創逾5個月新低。海外市場方面，美股全線上漲，科技股反彈推動納指上漲0.55%，標普漲0.49%，道指漲超百點。昨日中央政治局會議上指出，堅持實施積極的財政政策和穩健的貨幣政策，財政政策要在擴大內需和結構調整上發揮更大作用，要把好貨幣供給總閘門，保持流動性合理充裕,要做好穩就業、穩金融、穩外貿、穩外資、穩投資、穩預期工作；加大基礎設施領域補短板的力度，把握好去槓桿力度和節奏，協調好各項政策出台時機；推進改革開放，繼續研究推出一批管用見效的重大改革舉措；下決心解決好房地產市場問題，整治市場秩序，堅決遏制房價上漲；把穩定就業放在更加突出位置。整體政策基調穩字檔投，相比去年繼續打響三大攻堅戰、去槓桿、抑房價等；另外下半年在房地產調控景下，通過加大基建補短板，擴大內需也將成為財政政策的重要手段。
深圳樓市調控升級， 7/31《深圳市人民政府辦公廳轉發市規劃國土委等單位關於進一步加強房地產調控促進房地產市場平穩健康發展的通知》。依據該通知，將暫停企事業單位、社會組織等法人單位在本市購買商品住房；新建商務公寓一律只租不售且不得改變用途；已購商務公寓自取得不動產權登記證書之日起5年內禁止轉讓；居民家庭新購買商品住房的，自取得不動產權利證書之日起3年內禁止轉讓；對購房人離婚2年內申請住房商業貸款或公積金貸款的首付款比例不低於70%執行。一線城市房地產調控力度不變，對經濟壓力凸顯。另外昨日公佈中國7月官方製造業PMI為51.2，創5個月新低，比上月回落0.3個百分點，高於臨界點，製造業繼續保持增長態勢。從企業規模看，大型企業PMI為52.4%，比上月回落0.5個百分點，繼續位於擴張區間；中型企業PMI為49.9%，與上月持平，略低於臨界點；小型企業PMI為49.3%，低於上月0.5個百分點，繼續位於臨界點以下。統計局表示，本月製造業大多數行業保持擴張。在調查的21個行業中，14個行業的PMI位於擴張區間，其中醫藥製造業、專用設備製造業、鐵路船舶航空航天設備製造業和電氣機械器材製造業PMI均位於53.0%及以上的較高運行區間，實現較快增長。受近期強降雨颱風高溫頻發的影響，加之國際貿易摩擦升溫和部分行業進入傳統生產淡季等，PMI出現一些波動，但運行基本穩定。
進入8月根據Wind資料統計顯示，自2000年以來的18年期間，上證在8月份上漲9次，下跌9次，總體漲跌各半。從曆年8月份的熱門板塊看，近18年來，在8月份表現最好的前三名行業板塊中，非銀金融、綜合均有6次入選，銀行有5次入選，農林牧漁、食品飲料板塊有4次入選。另外休閒服務、醫藥生物和建築裝飾板塊均各有3次入選。可見，8月份期間資金較為青睞大金融等藍籌板塊，顯示主力資金在8月份較為謹慎，偏向於防守。近期政策調整跡象明顯，政治局會議強調穩字當頭，市場仍有反彈空間。具體操作建議關注1）擴內需下的大消費；2）政策邊際寬鬆以及基建加碼下的基建板塊；3）中報季來臨，盈利好轉及超預期的行業及個股依然值得關注。4）國企改革。據媒體消息，近日湖南省為進一步深化文化體制改革，湖南原有8家省管國有文化企業整合為5家，今年為改革開放40周年，2018年地方國企改革"施工圖"將繪就，相關上市公司也有望持續迎來機會。

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