美国众议院议长预计下周提交债务上限协议表决，中国科技部提出加大AI基础理论和前沿技术研发布局：昨日，大盘全天走势分化，沪指小幅反弹，创业板指震荡调整，截至收盘，沪指涨0.4%，深成指跌0.12%，创业板指跌0.68%。沪深两市成交额8799亿，较上个交易日放量985亿。北向资金全天净卖出18.36亿元，其中沪股通净卖出9.38亿元，深股通净卖出8.98亿元。盘面上，个股上涨和下跌家数基本相当，AI概念股全线反弹，CPO方向领涨，智能制造概念股继续活跃，金融股盘中冲高。下跌方面，新能源赛道股陷入调整。港股方面，两大指数高开高走，截至收盘，香港恒生指数收涨0.85%，恒生科技指数收涨1.21%，盘面上，影视娱乐、电讯设备、央企、高铁基建等方向走强。生物医药、电力等板块走弱。
外围市场方面，共和党领袖、众议院议长麦卡锡说，债务上限的谈判代表可能最快本周末达成原则上的协议，他预计下周协议提交众院表决。这是麦卡锡迄今为止就债务上限谈判做出的最正面表态，其讲话也带动美股早盘上涨。截至收盘，纳指收涨1.51%，标普收涨0.94%，道指收涨0.34%。而加息方面，达拉斯联储主席称6月FOMC会议暂停加息的理由目前尚不清晰。未来几周的数据可能还是会表明，适合跳过一次会议加息，不过直到今天，我们还没到那一步。同在周四，任内永久拥有FOMC会议投票权的美联储理事杰弗逊表示，通胀太高，还未取得降低通胀的足够进展，暗示他愿意耐心观察此前加息对经济的滞后影响。当前，交易员押注下月美联储加息的几率升至约40%。两者表态后，美国国债价格加速下挫、收益率拉升；美元进一步走强。对利率前景更敏感的两年期美债收益率盘中升幅一度超过10个基点，刷新一个月来高位，基准十年期美债收益率刷新两个月高位。美元指数涨幅扩大，继周三之后再创3月末以来新高，周三失守7.00关口的离岸人民币兑美元一度跌破7.06，继续创去年12月以来新低。
昨日，由国家发改委、科技部等部门和天津市政府共同主办的第七届世界智能大会在天津开幕。科学技术部部长王志刚在会上表示，将加大人工智能基础理论和前沿技术研发布局，打造一批人工智能区域高地和技术平台，深化企业牵头的产学研用融合，推动人工智能赋能经济社会发展。具体到北京，其昨日审议了《北京市加快建设具有全球影响力的人工智能创新策源地实施方案（2023—2025年）》等事项。推动人工智能发展取得变革性、颠覆性突破，推进北京国家新一代人工智能创新发展试验区和国家人工智能创新应用先导区建设。完善人工智能产业支持政策，优化产业生态，建设一批示范性强、影响力大、带动性广的重大应用场景，以人工智能高水平应用深度赋能实体经济。当地时间5月18日，OpenAI在官网宣布，其在美国推出了聊天机器人ChatGPT的iPhone应用，并承诺未来也将为安卓手机提供相同的服务，海内外国家与产业政策不断，相关公司加码推进应用逻辑。当前大模型频出，诸多上市公司均推出各自大模型，从需求端来看，算力、光模块的需求将有望率先落地，核心痛点是大模型带来的数据上下行速度要求以及算力平台功耗与散热的要求。相关AI服务器厂商、光模块等厂商均有望率先在业绩端有所表现。此外，应用端落地，如AI+教育、医疗、电商、办公等和大模型的生态圈形成有望拔高相关厂商估值，但兑现到实际业绩尚需时日，建议关注相关细分行业。
消息面上，中共中央政治局常委、国务院总理李强在山东调研时强调，加快建设以实体经济为支撑的现代化产业体系，采取更有针对性措施扩内需稳外需，努力推动经济运行持续回升向好，并对歌尔集团和潍柴集团进行调研。此外，了解新能源汽车销售以及下乡情况并强调，要优化支持购买使用政策，加快充电桩等基础设施建设，进一步释放消费潜力。后续也可期待相关政策刺激。综合来看，当前资金环境相对充裕，货币政策相对温和，预计市场仍在结构行情中轮动演绎，后续仍待更多政策下发，同时仍需警惕海外美国债务危机及美联储降息和人民币对美元短期贬值等因素的影响。不过随着一季报披露完毕，大部分行业的业绩底部也逐渐浮现。建议关注需求放量及政策支撑的数字经济AI产业以及受益于中国特色估值体系建立的优质央国企，低估值的大金融，长期关注新能源产业链。

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